La conjoncture économique actuelle dans l'Union européenne, marquée par une hausse des taux d'intérêt et un risque de récession engendré par l'invasion russe de l'Ukraine, affecte négativement le secteur immobilier, qui sort d'une décennie de surchauffe, a mis en garde l'Autorité bancaire européenne (EBA) dans une note thématique publiée lundi 10 octobre.
Les banques européennes détiennent 4 100 milliards d'euros d'encours de prêts hypothécaires, soit un tiers de l'ensemble des prêts octroyés aux ménages et aux entreprises non financières.
« Étant donné l'importance du portefeuille de prêts hypothécaires pour les banques de l'UE, une chute brutale des prix de l'immobilier combinée à une augmentation des taux de défaut pourrait bien devenir un défi pour les banques de l'UE », constate l'EBA.
Néanmoins, l'autorité européenne cite plusieurs facteurs de nature à amortir l'impact d'une éventuelle chute des prix immobiliers sur la solidité du secteur bancaire. Depuis la crise financière de 2008, les banques ont appliqué des normes plus strictes d'octroi de crédits, le ratio moyen entre le montant de l'emprunt octroyé et la valeur du bien immobilier correspondant est plus faible et les contrats hypothécaires à taux fixes protègent les emprunteurs de la hausse des taux d'intérêt.
L'EBA recommande aux superviseurs et aux banques de suivre avec attention l'évolution du marché immobilier résidentiel, en détectant rapidement les prêts susceptibles de devenir non performants et en engageant un provisionnement adéquat contre les pertes potentielles.
Voir le rapport de l'EBA : https://aeur.eu/f/3j2 (Mathieu Bion)